* Actuales gestores se mantendrán al frente del grupo
* Operación valora el 100% de Imagina en 1.900 mln eur con deuda (Añade declaraciones Tatxo Benet, accionista y consejero de Imagina)
MADRID, 16 feb (Reuters) - Tras más de un año de negociaciones, Imagina anunció el viernes la entrada en su capital del grupo chino Orient Hontai, que adquirirá un 53,5 por ciento de la compañía en manos de tres de sus accionistas en una operación que valora la empresa en hasta 1.900 millones de euros, deuda incluida.
La valoración incluye los cerca de 250 millones de euros de deuda del grupo, según indicó el consejero y accionista de Imagina, Tatxo Benet, en una entrevista telefónica con Reuters.
"(Orient Hontai) busca dos cosas: entrar una compañía que tiene una dimensión internacional muy importante (...) y trasladar toda esta tecnología a un mercado chino en el cual no estamos presentes", explicó desde el país asiático, agregando que el acuerdo abre importantes oportunidades para Imagina en esa geografía.
El grupo asiático adquirirá las participaciones de Torreal (22,5 por ciento), Televisa TLVACPO.MX (19 por ciento) y Mediavideo, la sociedad de Gerard Romy, (12 por ciento).
En una nota a sus inversores, el grupo cotizado Televisa dijo que ingresará unos 284 millones de euros por su 19 por ciento. Teniendo en cuenta esta cifra, la valoración del grupo deuda incluida ascendería a unos 1.750 millones de euros.
"Todos los socios no cobran exactamente lo mismo. Existen claúsulas de earn-out (en las que el precio pagado por el comprador depende de cuándo se cierre la venta o cual sea el Ebitda de la sociedad)", explicaros fuentes conocedoras de la transacción.
El resto de accionistas se mantendrán en el capital del grupo de producción y gestión de derechos deportivos. WPP (LON:WPP) mantendrá su 22,5 por ciento y Tatxo Benet y Jaume Roures su 12 por ciento del capital. Estos dos últimos accionistas mantendrán el control de la gestión de la sociedad.
Según Benet, el fondo asiático se une a un pacto de accionistas previo que deja la gestión de Imagina en manos del propio Benet y de Roures, sin ningún tipo de duración temporal ni cláusula.
"Los nuevos accionistas lo que quierenes es que la sigamos gestionando la gente que la venimos gestionando", explicó.
Imagina es dueña de Mediapro, el grupo que posee actualmente la mayoría de los derechos de retransmisión del fútbol en España, con el grueso de los partidos de la Liga española y la Champions League para las próximas tres temporadas.
Los derechos de retransmisión suponen entre un 30 y 40 por ciento del total del Ebitda de la sociedad, que en 2016 ascendió a 162 millones de euros. La transacción valora la compañía en un ratio de 11,7 veces el Ebitda de ese ejercicio.
La venta está sujeta a la obtención de permisos regulatorios y se prevé que pueda cerrarse en el segundo trimestre de 2018. Citibank y Lazard (NYSE:LAZ) han actuado como asesores financieros de Imagina. Deutsche Bank (DE:DBKGn) y GBS Finanzas, por su parte, lo han hecho para OHC.
En 2016, Imagina facturó 1.540 millones de euros.
"Pendientes de auditar, los resultados de 2017 sugieren que el Grupo superará las cifras de 2016 (mejor ejercicio económico hasta la fecha), con un crecimiento de los ingresos y el EBITDA que ha superado las expectativas", indicó Imagina en su nota.