Hoy tenemos feriado en EE.UU. por la celebración del «Labor Day», por lo que los mercados en EE.UU. permanecerán cerrados dando poca referencia al mercado FOREX. Los futuros de los índices sí cotizan. El mercado sigue sensible al mal dato de NFP del pasado viernes poniendo en duda si el FED anunciará el inicio de una reducción a su programa de compra de Bonos (Tapering) en la reunión del FOMC del 22 de septiembre.
En el mercado FOREX vemos que el DXY empieza a mostrar una reducción del ímpetu de baja afectando a algunos pares emergentes en su comportamiento frenando las bajas, no es el caso para el USDMXN y el USDZAR que siguen con la inercia bajista pero que pudiera ser limitada.
El DXY en la gráfica diaria lo vemos frenando el ímpetu de baja en la zona de soporte de 91.90/92.00, de cerrar por arriba de 92.26 tendríamos señal de cambio de movimiento dentro de las Bandas de Bollinger y de lo que podemos considerar una estructura lateral temporal que forma parte de una estructura alcista de mayor plazo. Si no logramos subir de ese nivel, el DXY estaría haciendo una pausa entre 91.94 y 92.26. EL MACD ha llegado a la línea de 0, deshaciendo toda la fuerza de alza, es probable que entremos a una etapa lateral. El Momentum muestra menor ímpetu de baja y el estocástico que usamos en rango, se encuentra en zona de sobreventa pero sin dar todavía señal de movimiento de alza. Todo nos dice alerta a la zona de soporte, no hacer supuestos, y vigilar por un cambio de movimiento.
El par USDMXN lo vemos en la gráfica diaria, seguir una inercia de baja que camina hacia zona de soporte de 19.8520, donde tenemos registrado el mínimo del viernes, en la zona de 19.85 a 19.81 tenemos congestión de precios. Estos niveles han funcionado como soporte, lo podemos ver claramente en la gráfica con las partes bajas de las velas pegadas a la línea roja casi horizontal. El MACD sigue caminando de baja acercándose a la zona neutral. El Momentum juega en baja y el estocástico ya ha entrado a la zona de sobreventa pero sin señales de cambio todavía. Si consideramos un juego dentro de las Bandas de Bollinger estamos jugando en la mitad inferior con el MA20 días en 20.07. De cerrar por arriba de 19.8520 ponemos pausa a la baja y por arriba de 19.9820 hacemos cambio de movimiento.
En gráfica de 240 minutos vemos que el precio sigue la baja pero ya empieza a mostrar reducción del ímpetu con una menor potencia del precio para lograr nuevos mínimos. El precio podría estar oscilando dentro del cuadro de consolidación amarillo que ponemos en la gráfica que va desde 19.83 a 19.93. El MACD lo tenemos en sobreventa y con nulo ímpetu de baja, el histograma se ha reducido por completo, esto nos pone en alerta a ver un proceso de «unwinding» de la fuerza de baja, con posibilidad de ver un retroceso de alza en el precio. No solo es el MACD, también es la estructura de precios. Por otro lado, el Momentum sí lo tenemos en negativo pero ha venido caminando en dirección opuesta al precio, es decir una reducción del ímpetu bajista. De pasar al alza la zona de 19.94 cambiaríamos de sentido. Y por debajo de 19.83 estiraríamos a 19.79, 19.74 y 19.70 en un proceso de «Stop Losses».
En gráfica de 60 minutos vemos con más claridad la baja que se mantiene por debajo de la línea de tendencia de color azul. Ahora vemos que el precio logró el viernes con el dato de NFP un punto mínimo cercano a 19.83 pero ya se ve menor ímpetu. El precio pudiera estar jugando dentro del cuadro de consolidación. Usaremos la línea de tendencia como seguro para saber si seguimos metidos en la tendencia o hacemos un cambio a un movimiento de retroceso. El MACD ha venido marcando una divergencia alcista, pero no ha sido detonada. El Momentum lo tenemos de nuevo moviéndose de baja aunque con poco ímpetu. Hoy es un día que puede ser de muy poca dispersión de precios por ser feriado en EE.UU. pero no dejemos de ver el DXY. Por arriba de 19.9360/9400 cambiamos de movimiento con siguiente resistencia en 19.98/20.02
DXY en 92.24 unidades
WTI en 69.26 dpb