- El día de hoy, Aeroméxico (MX:AEROMEX) anunció que una Sociedad no relacionada con la emisora, se encuentra realizando los trámites para llevar a cabo una OPA.
- la Oferta se realizará por un monto de $0.01 (1 centavo de peso), por cada una de las acciones en circulación.
- Dicha oferta se realiza por 331,480,713 acciones, equivalentea al 49.0% del capital actual de la compañía.
Anunció de la Oferta Pública de Adquisición OPA
El día de hoy, Aeroméxico anunció que una Sociedad no relacionada con la emisora, se encuentra realizando los trámites para una Oferta Pública de Adquisición (OPA), lo que representaría una significativa dilución de las acciones actuales al momento del que surta efectos el Plan de Reestructura. Dicha Oferta se llevará a cabo previo a la asamblea de accionistas, lo que permitiría llevar a cabo la capitalización de pasivos, así como nuevas aportaciones de capital.
Detalles de la Oferta
Aeroméxico mencionó que la Oferta se realizará por un monto de $0.01 (1 centavo de peso), por cada una de las acciones en circulación, de las cuales son equivalentes a 331,480,713 acciones equivalente al 49.0% del capital actual de la compañía. Mientas que el 51.0% restante, correspondiente a Delta Airlines (NYSE:DAL) no se encuentra habilitado para dicha oferta. Hacia futuro, una vez que se lleve a cabo el plan de reestructura, se estima que dichas acciones en su conjunto resperenten menos del 0.01% del total del capital social de la empresa.
Posterior a la Asamblea
Posterior a la celebración de la Asamblea de Accionsitas (pendiente de convocarse), la ofertas será liquidada, de tal manera que los accionistas que mantengan la titularidad de las futuras acciones representativas, tengan certeza de que continuarán con su tenencia accionaria. Considerando lo anterior, la tenencia accionaria quedaría de la siguiente manera; 1) Accionsitas mexicanos estrategicos (Eduardo Tricio, Valentín Diez Morodo, Antonio Cosío y Jorge Esteve) con el 4.1%; 2) Delta Airlines, principal aliado estrategico y operativo de la compañía con el 20.0%; 3) Apollo Global Management, el cual otrogó el “DIP Financing” el 22.38%; y 4) Los nuevos Inversionistas y Acreedores que capitalicen sus céditos reconocidos en acciones representativas del futuro capital social de Aeromexico el 53.52% restante.
Nos Mantendremos Atentos a Mayor Información
Consideramos que la noticia resulta negativa para los accionistas del “float” de la emisora, sin embargo, la compañía tendrá la oportunidad de capitalizar diversos pasivos, así como recibir nuevas aportaciones de capital, lo que le permitiría mantener un favorable ritmo de operaciones. Desde nuestra perspectiva, consideramos que el precio de la acción presentará un importante periodo de volatilidad durante las próximas sesiones, hasta que se concluya la OPA y se logren los acuerdos establecidos en el Plan de Reestructura. Como lo hemos mencionado previamente y contemplando la estrucutra financiera actual de la compañía mantenemos en un periodo de Revisión nuestra Recomendación y PO para finales del 2022.
